Quản lý tài sản

Triết lý đầu tư

Phân bổ tài sản chiến lược dựa trên cách tiếp cận cơ bản từ trên xuống và được thực hiện trong quy trình đầu tư kỷ luật. Nó kết hợp phân tích có hệ thống về nhu cầu khách hàng và triển vọng kinh tế toàn cầu. Nó dựa vào cả dự báo vĩ mô của chính mình lẫn nghiên cứu thứ cấp của các công ty chứng khoán toàn cầu hàng đầu. Việc điều chỉnh định kỳ phân bổ tài sản (tái cân bằng) cho phép overweight và underweight chiến thuật tạm thời trong khi duy trì phân bổ chiến lược dài hạn.

Chiến lược cốt lõi–vệ tinh
Quản lý tài sản được đặc trưng bởi việc sử dụng có hệ thống tiềm năng đa dạng hóa toàn cầu. Tài khoản lưu ký của khách hàng được điều chỉnh theo mô-đun phù hợp sở thích từng khách hàng thông qua chứng khoán được chọn lọc, ETFs, quỹ đầu tư tốt nhất trong phân khúc, sản phẩm có cấu trúc, v.v. Khách hàng có thể đầu tư vào từng mô-đun (chứng khoán riêng lẻ, ETFs, quỹ tương hỗ, sản phẩm có cấu trúc) hoặc kết hợp các mô-đun này theo ý muốn. ETFs là khoản đầu tư hấp dẫn, đặc biệt ở các thị trường trưởng thành, vì chỉ một số ít quỹ đầu tư được quản lý chủ động liên tục vượt chỉ số tương ứng về lợi nhuận.

Với việc bổ sung sản phẩm có cấu trúc, có thể đạt lợi suất cao hơn nếu thị trường đi ngang. Các sản phẩm có cấu trúc được chọn lọc cũng phù hợp để giảm rủi ro danh mục mà không hạn chế nghiêm trọng tiềm năng tăng giá khi giá tăng.

Đầu tư cổ phiếu và trái phiếu (chứng khoán riêng lẻ, ETFs, quỹ đầu tư, v.v.) có thể được bổ sung như khoản đầu tư cốt lõi bằng các khoản đầu tư thay thế. Các hạng mục tài sản được chọn làm đầu tư bổ sung (vệ tinh) bao gồm, đặc biệt, đầu tư cơ sở hạ tầng, đầu tư bất động sản gián tiếp, quỹ phòng hộ cũng như đầu tư vào vốn cổ phần tư nhân và nợ tư nhân.

Chiến lược đầu tư của NPB hướng tới tạo lợi nhuận trong trung hạn vượt chỉ số chuẩn phù hợp với rủi ro được giảm đáng kể. Điều này đạt được thông qua kiểm soát chặt chẽ và theo dõi liên tục việc thực thi chiến lược.

Danh mục quỹ tốt nhất trong phân khúc

NPB Neue Privat Bank AG mang đến cho những nhà đầu tư thích đầu tư một phần hoặc toàn bộ danh mục vào quỹ cổ phiếu và/hoặc trái phiếu, thay vì trực tiếp vào cổ phiếu và trái phiếu riêng lẻ, cơ hội đầu tư vào danh mục các quỹ đầu tư được chọn lọc.

Dựa trên chiến lược đầu tư được tối ưu hóa liên tục, các quỹ đầu tư do những nhà quản lý tài sản hàng đầu thế giới quản lý được lựa chọn theo cách tiếp cận ‘best-in-class’.

Cách tiếp cận ‘best-in-class’ này dựa trên nhận thức rằng ngày nay, ngay cả đối với các định chế ngân hàng rất lớn, cũng không thể tạo lợi nhuận trên trung bình ở mọi thị trường và phân khúc thị trường; và rằng việc lựa chọn quỹ độc lập hứa hẹn lợi nhuận tốt hơn.